Cara Analisis Fundamental Saham dengan Santai dan Menguntungkan

Cara Analisis Fundamental Saham

Ketika mendekati investasi di pasar modal, ada dua metode yang lazim – analisis fundamental saham dan analisis teknikal saham.  Analisis saham fundamental adalah cara untuk berinvestasi di pasar modal yang menghasilkan laba, aman dan menjamin pilihan saham anda yang bagus. Sayangnya, banyak yang tidak memahami fundamental saham dan memilih jalan yang salah.

Apa itu analisis fundamental ?

Analisis fundamental adalah pendekatan di mana seorang individu mencoba untuk menghitung nilai intrinsik suatu saham dengan melihat faktor-faktor ekonomi mendasar yang cenderung berdampak pada nilai tersebut.

Faktor penting untuk analisis fundamental

Berikut ini adalah faktor-faktor yang penting untuk melakukan analisis fundamental –

  • Parameter dari Neraca dan Untung & Rugi – Ini termasuk pendapatan, beban, dan laba
  • Prospek pertumbuhan perusahaan – Ini terdiri dari pemahaman tentang pasar, profil produk, profil pelanggan, konsentrasi, dan sejenisnya.
  • Faktor kompetitif untuk perusahaan – Ini termasuk pemahaman tentang lanskap kompetitif perusahaan, termasuk pesaing, pangsa pasar, hambatan untuk masuk, kekuatan harga, dll.
  • Pengembalian yang diharapkan atas ekuitas atau aset – Ini termasuk rata-rata industri dan idealnya lebih tinggi dari pengembalian Sensex (atau tolok ukur lainnya) sejak awal.
  • Tujuan dari analisis ini adalah untuk menetapkan nilai saham yang akan memperhitungkan semua faktor mendasar yang disebutkan di atas.

Pendekatan ini tidak melihat harga jangka pendek dan tidak memperhitungkan ayunan perdagangan jangka pendek. Rencananya adalah untuk investasi jangka panjang karena cenderung membuat waktu untuk nilai intrinsik terwujud.

Dalam pendekatan ini, faktor-faktornya adalah ekspektasi berwawasan ke depan, dan model dibuat untuk sampai pada penilaian berdasarkan informasi terbelakang dan berwawasan ke depan.

Baca juga : Cara Membeli Saham Untuk Investor pemula Mulai dari Tahap Awal

Cara Melakukan Analisis Fundamental Saham

Langkah 1: Lakukan analisis industri 

Seorang analis / investor harus menggali dan menemukan segala sesuatu tentang sektor di mana perusahaan beroperasi. Studi ini akan memberikan output seperti :

  • Tingkat pertumbuhan sektor
  • Penggerak utama untuk pertumbuhan
  • Kontribusi terhadap PDB oleh industri
  • Tren sektor
  • Analisis Permintaan dan Pasokan

Langkah 2: Melakukan analisis perusahaan

Pada langkah ini, seorang analis seharusnya memahami bagian dalam perusahaan dengan menggunakan alat keuangan yang berbeda seperti analisis rasio analisis horizontal, analisis vertikal, dll.

Studi ini akan memberikan output seperti

  • Evaluasi tren – persentase kenaikan / penurunan relatif terhadap tahun dasar
  • Area di mana perusahaan telah menerapkan sumber dayanya
  • Proporsi di mana dana disalurkan ke kepala yang berbeda
  • Memahami perubahan dalam situasi keuangan

Langkah 3: Melakukan pemodelan keuangan

Dalam langkah ini, seorang analis diharuskan untuk meramalkan masa depan perusahaan untuk masa yang akan datang, yaitu, Tiga hingga tujuh tahun. Seorang analis mungkin memerlukan banyak informasi dan asumsi dalam langkah ini. Ini dapat dicairkan dengan bantuan wawancara manajemen.

Tujuan langkah ini adalah untuk menganalisis bagaimana laporan keuangan dan harga saham akan terlihat di masa depan.

Langkah 4: Lakukan Penilaian

Ada banyak teknik untuk penilaian yang dapat digunakan. Banyak metode tergantung pada jenis perusahaan dan industri. Beberapa cara adalah – Discounted Cash Flow (DCF), Penilaian relatif (termasuk Harga ke Penghasilan Berganda, Harga ke Nilai Buku Nilai Berganda, dll.), Dan Jumlah komponen (SOTP).

Kelebihan Analisis Fundamental Saham

Metode yang digunakan dalam analisis fundamental didasarkan pada data keuangan dan dengan demikian menghilangkan ruang untuk bias pribadi.
Pendekatan ini mempertimbangkan tren ekonomi, demografi, teknologi, dan konsumen jangka panjang.

Analisis ini memiliki pendekatan sistematis dengan berbagai alat statistik dan analitik yang membantu dalam mencapai rekomendasi Beli / Jual akhir

Akuntansi dan analisis keuangan yang ketat memungkinkan investor untuk mengukur pemahaman yang lebih baik tentang perusahaan dan praktiknya

Kekurangan Analisis Fundamental Saham

Melakukan analisis industri, penilaian bukan secangkir teh semua orang dan membutuhkan kerja keras, kesabaran, dan waktu yang baik.

Asumsi memainkan peran penting dalam memperkirakan keuangan. Dengan demikian, hal-hal bisa salah jika asumsi tidak rasional.

Kesimpulan

Memang harus diakui analisis fundamental saham memang hal terpenting yang perlu dikerjakan oleh semua investor saham sebelum memiliki saham yang diinginkan, dengan analisis fundamental saham anda akan mengetahui lebih banyak informasi penting tentang saham yang anda incar.

Be the first to comment on "Cara Analisis Fundamental Saham dengan Santai dan Menguntungkan"

Leave a comment

Your email address will not be published.


*